Фьючерсы на BTC отражают возобновившийся оптимизм, который, вероятно, сохранится и в выходные

Futures Friday – еженедельный обзор квартальных фьючерсов на биткойны на OKEx..

Хотя Биткойн вернул почти все "Илон ралли" Прирост за прошлые выходные и повторная проверка поддержки на уровне 32 000 долларов США в первый понедельник февраля показали, что лидер рынка вошел в восходящий тренд. Цена на биткойн с тех пор выросла с 33000 долларов США до почти 39000 долларов США за четыре дня, согласно спотовой цене OKEx BTC. Хотя цена все еще держится ниже 40000 долларов, восходящий тренд Биткойна привел к резкому росту цен на альткойны, особенно в секторе DeFi.. 

В пятницу, посвященную фьючерсам, на прошлой неделе мы наблюдали, что премия по квартальным фьючерсам на BTC сократилась на 3%, и что бычье настроение рынка ослабевает. Данные по фьючерсам OKEx на этой неделе показывают, что премия вернулась к отметке около 5%, вместе с увеличением открытого интереса выше 2 миллиардов долларов, что указывает на быстрое восстановление уверенности рынка. В сочетании с соотношением длинных / коротких позиций, колеблющимся около 1,2, и коэффициентами финансирования бессрочных свопов, которые пока не перегреты, у нас есть основания для оптимизма в отношении того, что Биткойн продолжит сильную тенденцию этой недели в выходные.

На момент написания квартальный контракт BTCUSD0326, срок действия которого истекает в конце марта, торгуется на уровне 39 500 долларов США с премией в 1800 долларов США, или 4,9%, над ценой индекса.. 

Квартальные фьючерсы OKEx BTC (BTCUSD0326), по состоянию на 8:00 UTC 5 февраля. Источник: OKEx, TradingView.

Считывание торговых данных OKEx

Посетите страницу торговых данных OKEx, чтобы изучить больше индикаторов. 

Соотношение длинных / коротких позиций BTC

Соотношение длинных и коротких позиций в течение недели имело небольшие взлеты и падения, колеблясь в диапазоне от 1,07 до 1,53, и, несмотря на то, что цены продолжали расти, соотношение не вернулось к максимуму прошлой пятницы 1,80..

Это также говорит о том, что откат на прошлых выходных ослабил мотивацию розничных инвесторов открывать длинные позиции и что они не имеют большого заемного капитала, чтобы преследовать ралли на этой неделе. Соотношение длинных / коротких позиций, которое в настоящее время составляет около 1,20, находится на недавнем низком уровне, что может способствовать дальнейшему росту цен на биткойны..

Время сбора данных: с 29 января с 8:00 до 2/5 с 8:00 по всемирному координированному времени.

Соотношение длинных / коротких позиций сравнивает общее количество пользователей, открывающих длинные позиции, с теми, кто открывает короткие позиции. Соотношение рассчитывается на основе всех фьючерсов и бессрочных свопов, а длинная / короткая сторона пользователя определяется его чистой позицией в BTC..

На рынке деривативов всякий раз, когда открывается длинная позиция, она уравновешивается короткой позицией. Общее количество длинных позиций должно быть равно общему количеству коротких позиций. Низкое соотношение означает, что шорты держат больше людей..

Основа BTC

Квартальная премия по фьючерсам достигла недавнего минимума в 1,84%, или 600 долларов, в последний день января, а затем начала расти вместе с ценой. Премия в настоящее время вернулась к 4,8%, или 1800 долларов, что указывает на то, что рынок очень быстро восстанавливает уверенность..

Более того, ставка фондирования для бессрочных свопов, которые следуют той же тенденции, что и квартальная фьючерсная премия, продолжала расти в течение недели. В четверг утром он достиг пика в 0,19% перед тем, как цена откатится для краткосрочной коррекции. Текущая ставка финансирования составляет около 0,06%, что находится в пределах нормального диапазона и оставляет возможность для биткойн продолжить движение вверх.. 

Время сбора данных: с 29 января с 8:00 до 2/5 с 8:00 по всемирному координированному времени.

Этот индикатор показывает квартальную цену фьючерса, цену спотового индекса, а также базисную разницу. Базис для определенного времени равен квартальной цене фьючерса за вычетом цены спотового индекса..

Цена фьючерсов отражает ожидания трейдеров относительно цены биткойнов. Если базис положительный, это указывает на бычий рынок. Если базис отрицательный, это означает, что рынок медвежий..

Основа квартальных фьючерсов может лучше указать на долгосрочную рыночную тенденцию. Когда базис высокий (положительный или отрицательный), это означает, что есть больше возможностей для арбитража..

Открытый интерес и объем торгов

Интерес на открытии показал V-образный разворот за последние семь дней. Сначала OI снизился вместе со снижением цен, а затем во вторник утром быстро подскочил, вернувшись к уровню 2,1 миллиарда долларов. Эта цифра также указывает на то, что рынок снова находится в активной фазе торговли и что цены могут увидеть дальнейшую волатильность..

Интересно, что OI, соотношение длинных / коротких позиций и ставки фондирования подскочили примерно в 8:00 утра по всемирному координированному времени 2 февраля, что совпало с прорывом цены из модели двойного дна в 34 500 долларов США на месте или 35 600 на квартальных фьючерсах . Этот уровень цен станет важной опорой в будущем..

Время сбора данных: с 29 января с 8:00 до 2/5 с 8:00 по всемирному координированному времени.

Открытый интерес – это общее количество незавершенных фьючерсов / свопов, которые не были закрыты в определенный день..

Объем торгов – это общий объем торгов фьючерсами и бессрочными свопами за определенный период времени..

Если открыто 2 000 длинных контрактов и 2 000 коротких контрактов, открытый интерес составит 2 000. Если объем торгов увеличивается и открытый интерес уменьшается за короткий период времени, это может указывать на то, что многие позиции закрыты или были вынуждены ликвидироваться. Если и объем торгов, и открытый интерес увеличиваются, это означает, что открыто много позиций..

Коэффициент маржинального кредитования BTC

Движение коэффициента маржинального кредитования BTC прямо противоположно вышеуказанным индикаторам, которые продолжали расти с 15 до 22 во время фазы снижения цены и начали резко падать во время отскока на этой неделе. Это указывает на то, что трейдеры со спотовым кредитным плечом покупали на спаде и закрывали свои позиции на подъеме. За последние 24 часа это соотношение было неизменным и колебалось в районе 15.

Время сбора данных: с 29 января с 8:00 до 2/5 с 8:00 по всемирному координированному времени.

Коэффициент маржинального кредитования – это данные торговли на спотовом рынке, показывающие соотношение между пользователями, заимствующими USDT, и заимствовавшими BTC в стоимости USDT за определенный период времени.. 

Этот коэффициент также помогает трейдерам понять настроения рынка. Как правило, трейдеры, заимствующие USDT, стремятся купить BTC, а те, кто заимствует BTC, стремятся его сократить..

Когда коэффициент маржинального кредитования высокий, это указывает на рост рынка. Когда он низкий, это означает, что рынок медвежий. Крайние значения этого коэффициента исторически указывают на разворот тренда..

Взгляд трейдера

Робби, инвестиционный аналитик OKEx

Настроения на рынке быстро восстанавливаются из-за ралли на 6000 долларов США на этой неделе. Бычья модель сформируется, если дневное закрытие может быть выше максимума прошлой пятницы. Если это произойдет, Биткойн, вероятно, бросит вызов отметке 40000 долларов США и рекордному максимуму около 42000 долларов США..

Уровни поддержки в настоящее время находятся на уровне 34 500 долларов США и 32 000 долларов США. Однако все индикаторы выглядят здоровыми, и нет явных признаков серьезного отката в краткосрочной перспективе..

OKEx Insights представляет анализ рынка, подробные функции и тщательно отобранные новости от профессионалов в области криптографии..

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
map