Bitcoin terminske pogodbe odražajo nenaklonjenost tveganju, vendar je promptni trg dolgoročno bikovski

Futures Friday je tedenski pregled četrtletnih Bitcoin terminskih pogodb na OKEx.

Bitcoin (BTC) se je ta teden začel z bikovskim zagonom, ki se je po ceni indeksa OKEx BTC povzpel s 13.000 na 13.800 dolarjev. Potem ko je cena BTC letos dosegla nov vrh – v zgodnjih jutranjih urah v sredo – se je kupna moč očitno zmanjševala in opazili smo medvedje odstopanje na kazalniku RSI štiriurnega grafikona, kot smo ugotovili v sredo v Crypto Market Daily. Po tem je Bitcoin zdrsnil v tandemu z ameriškim trgom delnic in se spustil do 12.870 USD, preden je vstopil v konsolidacijsko fazo. Trenutno četrtletne terminske pogodbe OKEx (BTCUSD1225) trgujejo po premiji 240 USD nad indeksno ceno.

V prispevku Futures Friday iz prejšnjega tedna smo ugotovili, kako podatki trgovanja z OKEx kažejo, da udeleženci na trgu dosledno prodajajo na pomembnih ravneh upora, da bi si zagotovili dobiček. Trend tega tedna je bil večinoma enak, saj je bilo razmerje med dolgimi in kratkimi na splošno v nasprotju s gibanjem cen. Vendar pa povečanje stopnje maržnega posojanja ta teden bolj kaže na zaupanje udeležencev na trgu v srednjeročne in dolgoročne cene.

Četrtletne terminske pogodbe za OKEx BTC (BTCUSD1225), od 30. oktobra ob 6:00 UTC UTC. Vir: OKEx, TradingView

Odčitavanje podatkov o trgovanju z OKEx

Obiščite stran s podatki o trgovanju OKEx, če želite raziskati več kazalnikov.

Razmerje BTC dolgo / kratko

Volatilnost razmerja med dolgimi in kratkimi se je od prejšnjega tedna zmanjšala, in sicer od 0,74 do 0,92. To bi lahko bil znak tržnega optimizma, potem ko se je cena presegla raven odpornosti 13.000 USD. Zlasti v četrtek, ko se je cena močno znižala, so mali vlagatelji odprli dolge in razmerje dolgo / kratko potisnili na najvišjo raven v tednu. Hkrati smo tudi opazili, kako se je po približevanju 14.000 USD na četrtletno ceno terminskih pogodb OKEx razmerje dolg / kratek hitreje zniževalo. To pomeni, da mali vlagatelji ne pričakujejo, da se bo cena kmalu prebila 14.000 USD.

Ko se bliža ameriški dan volitev, ima trg nenaklonjenost tveganjem, kar je pospešilo gospodarske ukrepe trgovcev. Prihodnji teden bomo lahko še naprej opazili konsolidacijski premik cen, medtem ko dramatičnega vpliva večjih dogodkov ni mogoče izključiti.

Čas zbiranja podatkov: 23. 10. 6:00 UTC do 10. 10. 6:00 UTC

Razmerje dolgo / kratko primerja skupno število uporabnikov, ki odpirajo dolge pozicije, v primerjavi s tistimi, ki odpirajo kratke pozicije. Razmerje je sestavljeno iz vseh terminskih pogodb in trajnih zamenjav, dolga / kratka stran uporabnika pa se določi glede na njegovo neto pozicijo v BTC.

Na trgu izvedenih finančnih instrumentov je vedno, kadar se odpre dolga pozicija, uravnotežena s kratko pozicijo. Skupno število dolgih pozicij mora biti enako skupnemu številu kratkih pozicij. Ko je razmerje nizko, to pomeni, da več ljudi drži kratke hlače.

BTC osnova

Osnova med četrtletnimi terminskimi pogodbami in promptnimi pogodbami se je z nedeljskih 350 USD ali 2,7% znižala na sedanjih 140 USD ali 1,8%. To kaže, da trg ni tako optimističen, kot je bil takoj po tem, ko se je cena prebila skozi 13.000 USD, kot je določeno v indeksu OKEx BTC.

Trenutna osnova BTC, ki znaša 140 dolarjev, ostaja zdrava in vzdržna, vendar kaže tudi, da so tržne razmere postale bolj previdne.

Čas zbiranja podatkov: 23. 10. 6:00 UTC do 10. 10. 6:00 UTC

Ta kazalnik prikazuje četrtletno ceno terminskih pogodb, ceno promptnega indeksa in tudi osnovno razliko. Osnova določenega časa je enaka četrtletni ceni terminskih pogodb minus cena promptnega indeksa.

Cena terminskih pogodb odraža pričakovanja trgovcev glede cene Bitcoina. Če je osnova pozitivna, to pomeni, da je trg bikovski. Če je osnova negativna, to pomeni, da je trg medvedji.

Osnova četrtletnih terminskih pogodb lahko bolje kaže na dolgoročni trend na trgu. Ko je osnova visoka (bodisi pozitivna bodisi negativna), pomeni, da je več prostora za arbitražo.

Odprte obresti in obseg trgovanja

Odprte obresti so se ves teden gibale okoli milijarde dolarjev, v sredo pa so dosegle 1,08 milijarde dolarjev. Med močnim padcem v sredo smo opazili povečan obseg prodaje, vendar BTC še vedno trguje nad srednjeročnim pragom 12.650 USD.

Čas zbiranja podatkov: 23. 10. 6:00 UTC do 10. 10. 6:00 UTC

Odprte obresti so skupno število neporavnanih terminskih pogodb / zamenjav, ki na določen dan niso bile zaprte.

Obseg trgovanja je skupni obseg trgovanja s terminskimi pogodbami in trajnimi zamenjavami v določenem časovnem obdobju.

Če obstaja 2000 dolgih pogodb in 2000 odprtih kratkih pogodb, bodo odprte obresti 2000. Če se obseg trgovanja v kratkem času poveča in se odprte obresti zmanjšajo, lahko to pomeni, da je veliko pozicij zaprtih ali prisiljenih v likvidacijo. Če se povečata tako obseg trgovanja kot odprte obresti, to pomeni, da se je odprlo veliko pozicij.

Razmerje posojanja marže BTC

Za razliko od razmerja med dolgim ​​in kratkim je razmerje posojanja marže BTC pokazalo počasen trend naraščanja z 8,5 na 11,5, brez večjih popravkov. To pomeni, da so trgovci na promptnem vzvodu bolj optimistični glede srednjeročnega gibanja cen.

Čas zbiranja podatkov: 23. 10. 6:00 UTC do 10. 10. 6:00 UTC

Stopnja posojanja marže so podatki o trgovanju na promptnem trgu, ki kažejo razmerje med uporabniki, ki so si izposodili USDT, in BTC v vrednosti USDT v določenem obdobju..

To razmerje trgovcem pomaga tudi pri preučevanju razpoloženja na trgu. Na splošno trgovci, ki si izposojajo USDT, nameravajo kupiti BTC, tisti, ki si izposodijo BTC, pa njegov odkup.

Ko je razmerje med posojili in maržami visoko, to pomeni, da je trg bikovski. Ko je nizek, pomeni, da je trg medvedji. Ekstremne vrednosti tega razmerja so v preteklosti kazale na preobrat trendov.

Vpogled v trgovca

Robbie, investicijski analitik OKEx

Cena BTC ostaja precej nad srednjeročnim pragom 13.000 USD glede na četrtletno ceno terminskih pogodb OKEx. Čeprav se zdi, da je bikovski trend nedotaknjen, smo za zdaj potrdili tudi 14.000 USD kot zgornji odpor. Trg bo verjetno v volilnem tednu prešel v konsolidacijsko fazo med tema dvema kritičnima nivojema.

OKEx Insights predstavlja tržne analize, poglobljene funkcije in kurirane novice kripto strokovnjakov.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
map